濟南恒譽環(huán)保科技股份有限公司 關(guān)于對上海證券交易所 《關(guān)于對濟南恒譽環(huán)保科技股份有限公司 2022年年度報告的事后審核問詢函》的回復(fù)公告（下轉(zhuǎn)D152版）

 

 

 

　　證券代碼：688309         證券簡稱：*ST恒譽        公告編號：2023-021

　　本公司董事會及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對其內(nèi)容的真實性、準確性和完整性依法承擔(dān)法律責(zé)任。

　　濟南恒譽環(huán)保科技股份有限公司（以下簡稱“公司”或“恒譽環(huán)保”）于2023年4月6日收到上海證券交易所（以下簡稱“上交所”）下發(fā)的《關(guān)于對濟南恒譽環(huán)保科技股份有限公司2022年年度報告的事后審核問詢函》（上證科創(chuàng)公函【2023】0065號）（以下簡稱“《問詢函》”），公司就《問詢函》關(guān)注的相關(guān)問題逐項進行認真核查落實。現(xiàn)就有關(guān)問題回復(fù)如下：

　　1、關(guān)于公司經(jīng)營質(zhì)量改善情況的補充披露。

　　2022年，公司實現(xiàn)營業(yè)收入約1.65億元，同比增長95.47%；應(yīng)收賬款期末賬面余額1.21 億元，同比減少16.08%；合同資產(chǎn)約4,846萬元，同比減少23.22%。2022年經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額約1.22 億元，由負轉(zhuǎn)正。請公司：（1）結(jié)合產(chǎn)品類型、信用政策、付款條件、履約情況等內(nèi)外部因素綜合說明經(jīng)營質(zhì)量大幅改善的原因及公司所采取的措施；（2）請公司結(jié)合宏觀環(huán)境、市場需求等因素，與同行業(yè)公司對比說明營業(yè)收入增長以及回款效率改善能否持續(xù)；（3）請公司結(jié)合主要客戶的履約進度、收入確認方式，說明會計處理是否符合《會計準則》的相關(guān)要求；（4）公司四個季度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為 1,999 萬元、-1,411 萬元、6,433 萬元、5,186 萬元，請公司結(jié)合經(jīng)營開展情況補充說明現(xiàn)金回款集中于三、四季度的主要原因。

　　回復(fù)：

　　（一）結(jié)合產(chǎn)品類型、信用政策、付款條件、履約情況等內(nèi)外部因素綜合說明經(jīng)營質(zhì)量大幅改善的原因及公司所采取的措施；

　　2022年公司主要客戶的產(chǎn)品類型、信用政策、付款條件、履約情況如下：

　　單位：萬元

　　注：湛江項目二期因辦理項目審批手續(xù)時間超出客戶預(yù)先計劃等情況，因此執(zhí)行情況偏離約定。預(yù)計2023年6月底前，客戶對執(zhí)行計劃會基本明確。

　　接上表：

　　接上表：

　　由上表可見，公司主要客戶的產(chǎn)品類型、付款條款、信用政策、收入確認方式等與前期基本保持一致。本期經(jīng)營質(zhì)量改善的具體原因如下：

　　1.2022年度公司實現(xiàn)營業(yè)收入16,530.34萬元，較上年同期增長95.47%，收入增長主要原因如下：

　　（1）期初在手訂單貢獻較大

　　公司已簽訂的銷售合同形成收入周期較長，根據(jù)企業(yè)會計準則的規(guī)定按照投入法確定履約進度，并據(jù)此在執(zhí)行合同周期內(nèi)確認合同收入。因此，期初在手訂單金額會直接影響下一報告期收入金額的確認。

　　2021年初，公司在手訂單金額為13,602.03萬元，2022年初，公司在手訂單金額為20,869.87萬元，較2021年初增長了53.43%。2021年初在手訂單在2021年確認收入3,765.80萬元，在2022年確認收入164.65萬元。2022年度公司按照合同約定積極推進項目執(zhí)行，期初在手訂單在2022年度確認收入5,489.61萬元。期初在手訂單金額較高以及項目推進順利導(dǎo)致2022年度收入大幅增長。

　　（2）新簽訂單增長且執(zhí)行順利

　　公司2021年度公司新簽訂單10個，合同總額折合人民幣約19,010.00萬元（含稅）。2021年新簽訂單在當年實現(xiàn)收入4,535.04萬元；公司2022年度新簽訂單11個，合同總額折合人民幣約69,723.40萬元（含稅），新簽訂單在當年實現(xiàn)收入10,722.21萬元。2022年訂單數(shù)量和金額以及實現(xiàn)收入增加導(dǎo)致2022年度收入大幅增長。

　　2.公司2022年期末應(yīng)收賬款賬面余額1.21億元，同比減少16.08%。應(yīng)收賬款減少主要原因為：

　　（1）2022年度公司加大應(yīng)收賬款催收力度，本期收回了期初欠款7,586.53萬元。

　　（2）在執(zhí)行項目回款良好，本期累計結(jié)算金額12,500.40萬元，于本期收回了7,206.34萬元。

　　3.公司2022年期末合同資產(chǎn)約4,846萬元，同比減少23.22%。合同資產(chǎn)減少主要原因為：

　　（1）項目質(zhì)保金到期由合同資產(chǎn)轉(zhuǎn)為應(yīng)收賬款，涉及土耳其項目913.90萬元、蘭溪項目349.32萬元。

　　（2）2022年度公司推行項目負責(zé)制，項目負責(zé)人負責(zé)在執(zhí)行項目的推進工作，按照合同約定針對項目已完工部分積極與客戶進行結(jié)算，其中挪威項目期初合同資產(chǎn)422.00萬元，于本期完成驗收轉(zhuǎn)入應(yīng)收賬款。

　　4.公司2022年經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額約1.22億元，由負轉(zhuǎn)正，主要原因為：本期公司加大應(yīng)收賬款催收力度，銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金2.40億元，較上期增加了1.50億元。

　　5.公司所采取的措施：

　　（1）拓寬營銷渠道，加大項目推進執(zhí)行力度。經(jīng)過多年的發(fā)展，公司在有機廢棄物資源化綜合利用熱解技術(shù)業(yè)務(wù)領(lǐng)域已積累了豐富的項目管理經(jīng)驗和成功案例，品牌地位得到進一步鞏固。公司積極拓展營銷思路，擴大銷售服務(wù)能力，嘗試服務(wù)范圍的擴大，崇尚“銷售是客戶的代表”的理念，深度了解客戶的真實需求和市場趨勢，逐步踐行向整體技術(shù)方案和技術(shù)裝備總承包商的轉(zhuǎn)變，訂單規(guī)模進一步得到提升。

　　（2）同時，公司狠抓項目管理，通過科學(xué)安排、精心組織，強化措施落實和過程控制，努力克服多種不利影響，加大重點項目的推進力度，嚴格控制合同工期，保證了計劃目標得以實現(xiàn)。推行項目負責(zé)制，增加銷售與技術(shù)、工程執(zhí)行的粘合度，工作配合理念等，對公司的市場和銷售的支持力度顯著提升，工作配合意識及工作效率顯著的提高。

　　（3）采取多種措施，加大應(yīng)收賬款催收力度。公司根據(jù)客戶及其拖欠款項的賬齡、金額等情況，逐級落實內(nèi)部催收款項的責(zé)任；并且實行集中催收款項與日常管理相結(jié)合,日常管理中通過電話通知、拜訪負責(zé)人、郵件等多種方式，預(yù)先告知客戶結(jié)款日期，降低應(yīng)收款項逾期風(fēng)險，對重要客戶的應(yīng)收款項，公司指派專人組成團隊上門溝通，催收款項，對賬齡較長、金額較大的應(yīng)收款項，通過寄發(fā)催款通知、律師函等方式進行集中催收。

　　（二）請公司結(jié)合宏觀環(huán)境、市場需求等因素，與同行業(yè)公司對比說明營業(yè)收入增長以及回款效率改善能否持續(xù)；

　　1、雖然國內(nèi)和國際宏觀環(huán)境面臨多種不利因素，經(jīng)濟下行壓力較大，但本行業(yè)的微宏觀環(huán)境更加有利于符合安全、環(huán)保要求的高效低耗連續(xù)化裂解設(shè)備獲得市場機會

　　2022年機械制造行業(yè)，成本上升壓力延續(xù)，所需原材料價格雖有一定波動，但總體處于高位。國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，全年原材料生產(chǎn)資料工業(yè)生產(chǎn)者出廠價格同比上漲10.3%。同時國內(nèi)市場需求總體偏弱，國家統(tǒng)計局數(shù)據(jù)顯示，與機械產(chǎn)品市場需求密切相關(guān)的全國設(shè)備工器具投資2022年同比增幅為3.5%，低于同期全國固定資產(chǎn)投資增速1.6個百分點，全社會設(shè)備采購?fù)顿Y偏弱。

　　但同2022年國家宏觀經(jīng)濟環(huán)境和機械制造行業(yè)整體情況偏弱有所不同，公司所屬高端環(huán)保裝備細分行業(yè)及公司通過核心技術(shù)生產(chǎn)的符合安全、環(huán)保要求的高效低耗連續(xù)化裂解設(shè)備則受益于陸續(xù)出臺的宏觀政策和不斷增長的市場需求。

　　二十大報告提到，推動綠色發(fā)展，促進人與自然和諧共生。推進美麗中國建設(shè)，堅持山水林田湖草沙一體化保護和系統(tǒng)治理，統(tǒng)籌產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整、污染治理、生態(tài)保護、應(yīng)對氣候變化，協(xié)同推進降碳、減污、擴綠、增長，推進生態(tài)優(yōu)先、節(jié)約集約、綠色低碳發(fā)展。

　　在“綠色低碳轉(zhuǎn)型”背景下，國內(nèi)環(huán)保產(chǎn)業(yè)面臨前所未有的發(fā)展機遇，環(huán)保產(chǎn)業(yè)進入“快車道”，國內(nèi)環(huán)保裝備制造業(yè)近年亦保持快速增長，據(jù)統(tǒng)計，自2015年以來，環(huán)保裝備制造業(yè)產(chǎn)值年復(fù)合增長率達9.3%。

　　為全面推進環(huán)保裝備制造業(yè)持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展，提高綠色低碳轉(zhuǎn)型的保障能力，工信部于2021年11月發(fā)布《“十四五”工業(yè)綠色發(fā)展規(guī)劃》（工信部規(guī)[2021] 178號），提出“全面提升綠色制造水平，到2025 年，單位工業(yè)增加值二氧化碳降低18%，資源利用水平顯著提高，大宗工業(yè)固廢綜合利用率達到57%，主要再生資源回收利用量達到4.8億噸，推廣萬種綠色產(chǎn)品，綠色環(huán)保產(chǎn)業(yè)產(chǎn)值達到11萬億元，綠色制造水平全面提升，為2030年工業(yè)領(lǐng)域碳達峰奠定堅實基礎(chǔ)。

　　為全面貫徹落實《中華人民共和國國民經(jīng)濟和社會發(fā)展第十四個五年規(guī)劃和2035年遠景目標綱要》以及《“十四五”工業(yè)綠色發(fā)展規(guī)劃》，工信部、科技部、生態(tài)環(huán)境部聯(lián)合發(fā)布《環(huán)保裝備制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動計劃（2022—2025年）》（工信部聯(lián)節(jié)〔2021〕237號），從6個方面、14條具體措施、4個專欄，全面部署推動環(huán)保裝備制造業(yè)持續(xù)穩(wěn)定健康發(fā)展的行動計劃，具體目標為，到2025年，環(huán)保裝備制造業(yè)產(chǎn)值力爭達到1.3萬億元，一批制約行業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵短板技術(shù)裝備取得突破，高效低碳環(huán)保技術(shù)裝備產(chǎn)品供給能力顯著提升，打造若干專精特新“小巨人”企業(yè)，培育一批具有國際競爭優(yōu)勢的細分領(lǐng)域的制造業(yè)單項冠軍企業(yè)。

　　以上政策環(huán)境將有助于釋放、擴大和加快固廢、危廢資源化、無害化和減量化的市場需求，有助于符合安全、環(huán)保要求的高效低耗連續(xù)化裂解設(shè)備成為市場主流，有助于裂解技術(shù)及裂解裝備未來有望在更多的領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)工業(yè)化、規(guī)模化應(yīng)用。

　　2、同行業(yè)公司對比情況

　　由于公司在有機廢棄物裂解設(shè)備制造領(lǐng)域的多項核心技術(shù)在行業(yè)內(nèi)處于領(lǐng)先地位，相關(guān)裂解生產(chǎn)線可實現(xiàn)在安全、環(huán)保前提下的工業(yè)連續(xù)化運行，系行業(yè)內(nèi)唯一榮獲國家科技進步獎（二等，第一完成單位）企業(yè)；而同行業(yè)企業(yè)生產(chǎn)的多為間歇式設(shè)備，未能實現(xiàn)連續(xù)化生產(chǎn)。因此，在有機廢棄物裂解設(shè)備制造領(lǐng)域不存在與恒譽環(huán)保完全可比的公司，同時尚無公開渠道獲取其他熱裂解細分領(lǐng)域的環(huán)保裝備制造商相關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)，故公司選取在宏觀政策影響、市場需求等方面存在一定相似之處的其他處理領(lǐng)域的環(huán)保型科技企業(yè)作為可比公司分析。具體情況如下：

　　單位：萬元

　　注1：由于上述同行業(yè)上市公司尚未公告2022年年報，故均選取2022年三季報及2021年三季報數(shù)據(jù)作為比較分析。

　　注2：應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率=營業(yè)收入/[（期初應(yīng)收賬款賬面價值+期末應(yīng)收賬款賬面價值）/2+（期初應(yīng)收款項融資賬面價值+期末應(yīng)收款項融資賬面價值）/2]，取年化數(shù)。

　　（1）景津裝備。公司主要從事過濾成套裝備的生產(chǎn)和銷售，致力于為固液提純、分離提供專業(yè)的成套解決方案。過濾成套裝備制造業(yè)屬于國家鼓勵發(fā)展的行業(yè)。公司的過濾成套裝備在產(chǎn)品性能、技術(shù)水平等方面得到了客戶的廣泛認可，部分產(chǎn)品已達到了國際領(lǐng)先或先進水平，與國內(nèi)外同行業(yè)相比，具有較強的競爭實力。公司2016年10月榮獲紐倫堡國際發(fā)明展金獎和銀獎，2018年11月被國家工信部認定為“制造業(yè)單項冠軍示范企業(yè)”。公司技術(shù)中心承擔(dān)了國家水體污染控制與治理科技重大專項等科研項目。公司所生產(chǎn)各式過濾成套設(shè)備廣泛應(yīng)用于環(huán)保（市政污泥、工業(yè)污泥、環(huán)境治理污泥）、新能源、新材料、砂石骨料、礦業(yè)、有色金屬冶煉、化工、食品和醫(yī)藥等領(lǐng)域。隨著過濾工藝的提高，過濾效果的增強，各行業(yè)對于節(jié)能、高效生產(chǎn)的要求逐漸增長，各相關(guān)領(lǐng)域?qū)�過濾、提純比例和提取精度要求日益提高；尤其是近年來國家對各行業(yè)的環(huán)境保護和資源利用要求越來越高，大力提倡新能源、節(jié)能減排、清潔生產(chǎn)、綠色制造，過濾成套裝備在新能源、新材料、砂石廢水、精細化工、固廢等領(lǐng)域的應(yīng)用也在不斷拓展。

　　（2）偉明環(huán)保。公司主營業(yè)務(wù)涵蓋城市生活垃圾焚燒發(fā)電行業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈，包括核心技術(shù)研發(fā)、關(guān)鍵設(shè)備制造銷售及項目投資、項目建設(shè)、運營管理等領(lǐng)域，是國內(nèi)領(lǐng)先的生活垃圾焚燒處理企業(yè)。公司在全國各地投資、建設(shè)、運營生活垃圾焚燒廠，并在垃圾焚燒廠附近投資、建設(shè)、運營餐廚垃圾處理、污泥處理、農(nóng)林廢棄物處理和工業(yè)固廢處理項目，與生活垃圾進行協(xié)同處置；同時，公司介入行業(yè)上下游的環(huán)保裝備研發(fā)制造銷售、環(huán)保工程承包建設(shè)、垃圾清運、滲濾液處理等領(lǐng)域。公司主要產(chǎn)品包括電力銷售、垃圾處置服務(wù)、設(shè)備銷售及服務(wù)等，通過向電力公司提供電力，并收取發(fā)電收入，向地方政府環(huán)衛(wèi)部門提供垃圾焚燒處理服務(wù)，并收取垃圾處置費。公司主要通過增加生活垃圾處理運營項目規(guī)模和設(shè)備銷售及服務(wù)規(guī)模，并開展各類固廢協(xié)同處理、介入行業(yè)上下游來提升公司營業(yè)收入和利潤水平。

　　（3）京源環(huán)保。公司一直專注于工業(yè)水處理領(lǐng)域。公司依托工業(yè)廢水電子絮凝處理技術(shù)、智能超導(dǎo)磁介質(zhì)混凝沉淀技術(shù)、高難廢水零排放技術(shù)和高難廢水電催化氧化技術(shù)等核心技術(shù)，主要向大型企業(yè)客戶提供環(huán)保水處理專用設(shè)備設(shè)計、咨詢、系統(tǒng)集成、銷售以及工程承包業(yè)務(wù)。公司核心科研團隊均擁有多年的水處理行業(yè)經(jīng)驗，對于水處理相關(guān)新技術(shù)的敏感度高，長期密切關(guān)注國內(nèi)外環(huán)保科技前沿的最新動態(tài)，緊緊圍繞行業(yè)的痛點、難點問題，結(jié)合自身優(yōu)勢組織力量持續(xù)開展自主創(chuàng)新，相繼取得了一批研發(fā)成果并成功開展了成果轉(zhuǎn)化。公司服務(wù)于國家生態(tài)環(huán)境可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略，長期深耕電力行業(yè)，同時積極向鋼鐵、化工、市政、金屬制品等領(lǐng)域拓展,公司依靠核心技術(shù)取得了快速成長。

　　（4）萬德斯。公司專業(yè)提供先進環(huán)保技術(shù)裝備開發(fā)、系統(tǒng)集成與環(huán)境整體解決方案，主營業(yè)務(wù)聚焦有機垃圾業(yè)務(wù)板塊、工業(yè)廢水業(yè)務(wù)板塊，并且根據(jù)自身戰(zhàn)略定位與經(jīng)營現(xiàn)狀，堅持技術(shù)工藝的精益化與項目的品質(zhì)化。公司服務(wù)模式以提供環(huán)境整體解決方案為主，以委托運營模式、BOT 模式為輔。公司在垃圾滲濾液處理和礦井水零排等細分領(lǐng)域市場占有率位居前列。公司客戶主要是市政單位、國有企業(yè)及各類工業(yè)企業(yè)。

　　從上表及同行業(yè)公司的基本情況可以看出，景津裝備、京源環(huán)保與恒譽環(huán)保在技術(shù)水平、多應(yīng)用領(lǐng)域拓展等方面相對類似，受國家環(huán)保政策及市場需求的有利影響，其營業(yè)收入均出現(xiàn)了增長，與公司的增長趨勢一致。

　　回款效率方面，受上期營業(yè)收入規(guī)模下降影響，公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率水平較低，隨著2022年1-9月營業(yè)收入規(guī)模上升，應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率有所改善，高于京源環(huán)保，與萬德斯較為接近。憑借公司在熱裂解技術(shù)方面的行業(yè)引領(lǐng)地位，公司在合同收款條款方面具有一定談判優(yōu)勢，公司收現(xiàn)比高于行業(yè)水平，銷售回款情況良好。

　　綜上，受益于國內(nèi)外環(huán)保趨勢及相關(guān)政策實施，以及公司在行業(yè)內(nèi)的技術(shù)引領(lǐng)地位，公司營業(yè)收入增長具有可持續(xù)性；與同行業(yè)公司相比，公司回款效率較好，并將在未來合同簽訂及執(zhí)行時持續(xù)、重點管控回款風(fēng)險，使公司能夠維持良好的回款水平。

　　3、目前公司在裂解行業(yè)具有技術(shù)和市場的雙重領(lǐng)先優(yōu)勢，加上固廢、危廢行業(yè)的規(guī)范化和標準化的發(fā)展趨勢，以及較為充沛的在手訂單，均有利于保持公司營業(yè)收入增長

　　公司專注于高分子廢棄物裂解技術(shù)研發(fā)和裝備制造研發(fā)，深耕市場多年，在技術(shù)和市場等方面擁有較為明顯的競爭優(yōu)勢。

　　（1）市場地位

　　由于有機廢棄物裂解裝備在國內(nèi)的應(yīng)用處于起步階段且涉及多個領(lǐng)域，尚未成立專門的行業(yè)協(xié)會，目前相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)及權(quán)威機構(gòu)亦未對行業(yè)的整體市場容量、市場占有率等指標進行統(tǒng)計和排名。

　　公司是國內(nèi)少數(shù)具備有機廢棄物工業(yè)連續(xù)化裂解設(shè)備實際交付能力的企業(yè)，是國際上少數(shù)幾家技術(shù)成熟、具備實際供貨能力的裂解設(shè)備供應(yīng)商之一。公司的市場地位主要體現(xiàn)如下：

　　①公司各類裂解生產(chǎn)線在國內(nèi)外具有較多的成功運行的項目案例。

　　主要客戶順通環(huán)保、申聯(lián)環(huán)保、挪威Quantafuel均系行業(yè)內(nèi)的領(lǐng)先企業(yè)；

　　②公司產(chǎn)品已進入德國、匈牙利、丹麥、愛沙尼亞、巴西、土耳其、印度、伊拉克、泰國、英國、韓國等多個國家和地區(qū)，國內(nèi)主要客戶或項目被列為省級重點項目、示范項目，成為符合行業(yè)準入條件、行業(yè)規(guī)范條件的企業(yè)；

　　③公司開創(chuàng)了工業(yè)連續(xù)化裂解技術(shù)裝備在金屬礦綜合利用行業(yè)應(yīng)用的先例，并成功將裝備應(yīng)用拓展至醫(yī)療廢棄物處理、焦油渣處理、生物質(zhì)處理、炭黑處理等領(lǐng)域，是熱裂解技術(shù)在多個領(lǐng)域應(yīng)用的探索者和先行者。

　　綜上，目前公司在市場方面具有領(lǐng)先優(yōu)勢。

　　（2）技術(shù)地位

　　裂解技術(shù)是有機廢棄物無害化、資源化、減量化處理的有效手段，但由于存在裂解系統(tǒng)易結(jié)焦、進出料難以動態(tài)密封、產(chǎn)出物易聚合等行業(yè)難題，裂解設(shè)備難以實現(xiàn)在安全、環(huán)保前提下的工業(yè)連續(xù)化運行。公司通過對供熱溫度、導(dǎo)熱面積、熱傳導(dǎo)效率、工作壓力、停留時間、防聚合工藝等一系列裂解技術(shù)關(guān)鍵要素進行反復(fù)試驗并進行系統(tǒng)設(shè)計，解決了上述行業(yè)難題，實現(xiàn)了裂解設(shè)備在安全、環(huán)保前提下的工業(yè)連續(xù)化運行。公司的技術(shù)地位主要體現(xiàn)如下：

　　①公司榮獲國家科技進步獎（二等，第一完成單位）；

　　②公司是國家標準《廢橡膠廢塑料裂解油化成套生產(chǎn)裝備》（GB/T 32662-2016）、國家標準《廢輪胎、廢橡膠熱裂解技術(shù)規(guī)范》（GB/T40009-2021）第一起草單位，國家標準《廢輪胎加工處理》（GB/T 26731-2011）、行業(yè)標準《廢舊輪胎裂解炭黑》（HG/T 5459-2018）的主要起草單位，團體標準《廢輪胎/橡膠再生油》（T/CTRA 01-2020）和《廢輪胎/橡膠熱裂解企業(yè)碳排放核算與報告要求》（T/CTRA 02-2022）第一起草單位；

　　③截止報告期末，公司在熱裂解領(lǐng)域已擁有國內(nèi)外專利技術(shù)109項，其中國內(nèi)發(fā)明專利28項，并在美國、加拿大、日本等國家和地區(qū)取得了27項國際專利；

　　④公司是《國家鼓勵發(fā)展的重大環(huán)保技術(shù)裝備（2020年版）》污油泥熱分解資源化利用成套技術(shù)及裝備推廣類技術(shù)支撐單位；《國家鼓勵發(fā)展的重大環(huán)保技術(shù)裝備（2017）》污油泥熱分解資源化利用成套技術(shù)及裝備依托單位；

　　⑤公司主要產(chǎn)品“污油泥熱分解處理成套裝備”被工信部、科技部、生態(tài)環(huán)境部列入《國家鼓勵發(fā)展的重大環(huán)保技術(shù)裝備目錄（2020年版）》推廣類；

　　“工業(yè)連續(xù)化廢輪胎（橡膠）低溫裂解資源化利用成套技術(shù)及裝備”被工信部、發(fā)改委、科技部、生態(tài)環(huán)境部列入《國家工業(yè)資源綜合利用先進適用工藝技術(shù)設(shè)備目錄（2021年版）》推廣類；

　　“工業(yè)連續(xù)化廢輪胎熱裂解生產(chǎn)線”被生態(tài)環(huán)境部列入《“無廢城市”建設(shè)試點先進適用技術(shù)（第一批）》；

　　“工業(yè)連續(xù)化含油污泥熱解技術(shù)及裝備”入選《2022年山東省綠色低碳技術(shù)成果目錄》。

　　綜上，目前公司在技術(shù)方面具有領(lǐng)先優(yōu)勢。

　　（3）新簽訂單增長，在手訂單充沛

　　近年來公司產(chǎn)品主要應(yīng)用領(lǐng)域不斷擴展，合同簽訂數(shù)量及金額持續(xù)增長，公司2022年度新簽訂單11個，合同總額折合人民幣約69,723.40萬元（含稅），同比增長266.77%,截至2022年底在手訂單7.1億元（含稅）。新簽訂單不斷增長以及充沛的在手訂單，為公司營業(yè)收入增長和回款效率改善打下良好基礎(chǔ)。

　　綜上，在宏觀政策、市場需求增長的有利環(huán)境下，公司依托技術(shù)和市場地位優(yōu)勢，新簽訂單不斷增長、在手訂單充沛，因此，公司營業(yè)收入增長以及回款效率改善具備持續(xù)性基礎(chǔ)。

　　（三）請公司結(jié)合主要客戶的履約進度、收入確認方式，說明會計處理是否符合《會計準則》的相關(guān)要求；

　　公司主要客戶的履約進度、收入確認方式詳見上述（一）2022年主要客戶情況表格。公司對于裂解生產(chǎn)線銷售業(yè)務(wù)按照時段法確認收入，其會計處理符合《企業(yè)會計準》的相關(guān)要求，具體分析如下：

　　根據(jù)收入準則《企業(yè)會計準則第 14 號——收入》第十一條的規(guī)定：“滿足下列條件之一的，屬于在某一時段內(nèi)履行履約義務(wù)；否則，屬于在某一時點履行履約義務(wù)：（一）客戶在企業(yè)履約的同時即取得并消耗企業(yè)履約所帶來的經(jīng)濟利益。（二）客戶能夠控制企業(yè)履約過程中在建的商品。（三）企業(yè)履約過程中所產(chǎn)出的商品具有不可替代用途，且該企業(yè)在整個合同期間內(nèi)有權(quán)就累計至今已完成的履約部分收取款項。”

　　公司裂解生產(chǎn)線銷售業(yè)務(wù)滿足某一時段內(nèi)履行履約義務(wù)的第三項條件，公司將其作為在某一時段內(nèi)履行的履約義務(wù)，按照履約進度確認收入，按照投入法，根據(jù)已發(fā)生的成本確定提供服務(wù)的履約進度。

　　1、企業(yè)履約過程中所產(chǎn)出的商品具有不可替代用途

　　不同客戶的生產(chǎn)線應(yīng)用領(lǐng)域、處理原材料要求、貨物處理量、客戶基礎(chǔ)設(shè)施條件、產(chǎn)出物質(zhì)量標準、環(huán)保排放標準、設(shè)備材質(zhì)要求、處理工藝性能及廠房布局等參數(shù)和指標存在差異，公司裂解生產(chǎn)線需要按照客戶個性化的要求進行設(shè)計和制造的，若用于其他項目需要進行重新設(shè)計和改造。

　　因此，公司裂解生產(chǎn)線具有定制化的典型特征，產(chǎn)品具有不可替代用途。

　　2、公司在整個合同期間有權(quán)就累計至今已完成的履約部分收取款項

　　（1）公司與客戶的合同通常明確約定了合同終止的補償義務(wù)，滿足“合格收款權(quán)”的要求

　　公司的合同條款一般都約定了客戶違約時的合同終止條款：合同終止并不影響終止方的任何權(quán)利，包括但不限于因終止而產(chǎn)生的損害賠償以及收取罰金及相關(guān)費用的權(quán)利。從合同的終止條款來看：①無論合同在什么時點終止，合同的任何權(quán)利都不會受到影響。公司在合同中約定了預(yù)收、設(shè)備制造完成50%、主要設(shè)備制造完成/制造完成/具備發(fā)貨條件、安裝完成、驗收完成等各結(jié)算時點條款，如果合同終止，公司可以根據(jù)合同正常執(zhí)行的進度和對應(yīng)的結(jié)算時點條款，主張其合同正常執(zhí)行產(chǎn)生的收款權(quán)利。②除了合同正常執(zhí)行產(chǎn)生的收款權(quán)利外，違約方還需要承擔(dān)因終止給公司帶來的損害賠償及罰金和相關(guān)費用。

　　（2）相關(guān)法律規(guī)定保障了公司的“合格收款權(quán)”

　　公司裂解生產(chǎn)線銷售業(yè)務(wù)從合同性質(zhì)來看屬于《民法典》及當時有效的《合同法》規(guī)定的承攬合同。當時有效的《合同法》第二百六十八條、現(xiàn)行有效的《民法典》第七百八十七條對因買方違約解除合同而給賣方帶來的損失賠償進行了明確約定：“定作人在承攬人完成工作前可以隨時解除合同，造成承攬人損失的，應(yīng)當賠償損失。”對于上述損失賠償?shù)姆秶�，《中華人民共和國合同法釋義》中明確為：“1、承攬人已完成的工作部分所應(yīng)當獲得的報酬；2、承攬人為完成這部分工作所支出的材料費；3、承攬人因合同解除而受到的其他損失。”

　　同時，當時有效的《合同法》第一百一十三條、現(xiàn)行有效的《民法典》第五百八十四條的規(guī)定：當事人一方不履行合同義務(wù)或者履行合同義務(wù)不符合約定，給對方造成損失的，損失賠償額應(yīng)當相當于因違約所造成的損失，包括合同履行后可以獲得的利益。

　　此外，最高人民法院《關(guān)于當前形勢下審理民商事合同糾紛案件若干問題的指導(dǎo)意見》對于損失的規(guī)定：“在當前市場主體違約情形比較突出的情況下，違約行為通常導(dǎo)致可得利益損失。根據(jù)交易的性質(zhì)、合同的目的等因素，可得利益損失主要分為生產(chǎn)利潤損失、經(jīng)營利潤損失和轉(zhuǎn)售利潤損失等類型。生產(chǎn)設(shè)備和原材料等買賣合同違約中，因出賣人違約而造成買受人的可得利益損失通常屬于生產(chǎn)利潤損失。承包經(jīng)營、租賃經(jīng)營合同以及提供服務(wù)或勞務(wù)的合同中，因一方違約造成的可得利益損失通常屬于經(jīng)營利潤損失。先后系列買賣合同中，因原合同出賣方違約而造成其后的轉(zhuǎn)售合同出售方的可得利益損失通常屬于轉(zhuǎn)售利潤損失。”

　　綜上，根據(jù)上述法律及司法解釋的規(guī)定，在合同履行期間，由于客戶違約導(dǎo)致合同終止后，公司有權(quán)就累計至今已完成的履約部分收取款項，該部分款項包括已發(fā)生的成本和合理的利潤，滿足《企業(yè)會計準則第14號——收入》第十一條關(guān)于“合格收款權(quán)”的相關(guān)規(guī)定。

　　最后，公司作為定制化合同的承攬方，根據(jù)《民法典》第四百四十七條規(guī)定當客戶違約時，賦予了公司留置權(quán)及優(yōu)先受償權(quán)，也進一步保障了公司的合格收款權(quán)利。

　　（3）公司合同結(jié)算條款能夠覆蓋各階段合同成本及利潤

　　實際執(zhí)行中，公司合同條款約定了結(jié)算收款節(jié)點，主要有預(yù)收款、設(shè)備制造完成50%、主要設(shè)備制造完成/制造完成/具備發(fā)貨條件、安裝完成、驗收完成等。公司產(chǎn)品毛利率較高，通常在40%左右，預(yù)收款比例通常為合同金額的20%-30%，設(shè)備制造完成50%后結(jié)算收款進度會達到合同金額的50%。公司在設(shè)備制造完成50%驗收后結(jié)算應(yīng)收取的合同款項已經(jīng)能夠覆蓋全部的合同成本，后期結(jié)算收款全部形成了利潤。因此，公司合同各節(jié)點的結(jié)算應(yīng)收款項能夠覆蓋下一階段的成本，以及一定的利潤。

　　綜上，公司對客戶的裂解生產(chǎn)線銷售業(yè)務(wù)滿足時段法確認收入的條件，會計處理符合《會計準則》的相關(guān)要求。

　　（四）公司四個季度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額分別為1,999萬元、-1,411 萬元、6,433 萬元、5,186 萬元，請公司結(jié)合經(jīng)營開展情況補充說明現(xiàn)金回款集中于三、四季度的主要原因。

　　公司各季度現(xiàn)金回款按照類型列示如下：

　　單位：萬元

　　如上表所示，公司三、四季度現(xiàn)金收款較多，主要為前期以承兌匯票收取的項目款項到期兌付、新簽訂單預(yù)收客戶合同款項以及項目執(zhí)行階段結(jié)算收款綜合導(dǎo)致，具體分析如下：

　　1、各季度項目收取承兌匯票到期兌付主要情況如下：

　　單位：萬元

　　如上表所述，三季度公司收取的承兌匯票到期兌付金額較高，為5,500萬元。均為從順通環(huán)保背書收取的承兌匯票。根據(jù)結(jié)算慣例，順通環(huán)保客戶中國石油天然氣股份有限公司新疆油田分公司向其出具期限為6個月的承兌匯票，順通環(huán)保收到后背書給公司以支付項目款，上述承兌匯票公司于第三季度票據(jù)集中到期后公司兌付收款。

　　2、合同預(yù)收款主要受新增項目合同簽訂情況影響，各季度主要新增項目預(yù)收款情況如下：

　　單位：萬元

　　注：根據(jù)合同約定，開始生產(chǎn)前需預(yù)付20%-30%合同款項，英國項目1于2022年8月收到123.50萬美元合同預(yù)付款項,陜西榆林廢輪胎二期項目尚未簽訂合同，預(yù)收項目訂金300萬元。

　　3、合同結(jié)算款主要受項目執(zhí)行情況、驗收情況及催款情況的影響，公司本期訂單執(zhí)行狀態(tài)良好、項目結(jié)算收款及時，同時加大了前期結(jié)算欠款的催款力度，各季度主要項目結(jié)算回款情況如下：

　　單位：萬元

　　綜上，公司加大了催款力度，順通環(huán)保以承兌匯票支付的項目款項集中在第三季度到期兌付，導(dǎo)致第三季度現(xiàn)金回款較多；公司本期新增訂單較多，根據(jù)約定第三、四季度預(yù)收合同款項較多；公司2022年度訂單執(zhí)行狀況良好，項目結(jié)算及回款及時，第三、四季度達到結(jié)算收款條件的項目較多，同時經(jīng)過催收，公司收到了順通環(huán)保南疆項目生產(chǎn)過半驗收的前期結(jié)算欠款。以上原因綜合導(dǎo)致公司現(xiàn)金回款集中于第三、四季度。

　　（五）會計師核查程序及核查意見

　　1、會計師核查程序

　　（1）向公司財務(wù)人員了解2022年度業(yè)績大幅改善的原因及公司所采取的措施；

　　（2）查閱2022年度新簽訂的銷售合同，對比本期執(zhí)行的項目合同中產(chǎn)品類型、信用政策、付款條件等合同條款；

　　（3）向公司業(yè)務(wù)負責(zé)人了解行業(yè)宏觀環(huán)境、市場需求以及公司在行業(yè)中的優(yōu)勢等情況，了解公司營業(yè)收入增長及回款效率改善的持續(xù)性；

　　（4）對比合同條款、項目履約進度等，復(fù)核公司收入確認政策及會計處理的合理性；

　　（5）查閱公司2022年度收入明細，檢查各項目履約進度，收入確認金額是否準確；

　　（6）查閱客戶出具的《貨物完成50%制造確認書》、《貨物制造完成確認書》《同意收貨確認函》《安裝完成確認書》《驗收確認書》等結(jié)算資料，對比履約進度與結(jié)算進度是否匹配；

　　（7）對主要客戶應(yīng)收賬款余額和項目結(jié)算進度進行函證，對重要客戶進行走訪；

　　（8）了解新增客戶的背景，以及訂單獲取過程，對新增客戶進行走訪或視頻訪談；

　　（9）獲取本期銷售收款明細，獲取銀行回單，檢查各季度回款情況。

　　2、會計師核查意見

　　經(jīng)核查，會計師認為：

　　（1）公司2022年度業(yè)績大幅改善的原因合理，與實際情況相符；

　　（2）公司營業(yè)收入增長以及回款效率改善具備持續(xù)性基礎(chǔ)；

　　（3）公司收入確認的會計處理符合《會計準則》的要求；

　　（4）現(xiàn)金回款集中于三、四季度的原因合理，與實際回款情況相符。

　　2、關(guān)于公司主營業(yè)務(wù)的后續(xù)發(fā)展。

　　2022 年，公司廢輪胎裂解生產(chǎn)線營業(yè)收入 1.09 億元，同比增長 409.89%；污油泥裂解生產(chǎn)線營業(yè)收入減少 87.98%。請公司：（1）結(jié)合前 5 大客戶情況補充說明廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)快速增長的原因，后續(xù)業(yè)務(wù)是否具有可持續(xù)性；（2）結(jié)合公司技術(shù)優(yōu)勢、研發(fā)投入說明污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)后續(xù)的產(chǎn)業(yè)布局；（3）公司四個季度營業(yè)收入分別為 3,940 萬元、3,454萬元、4,179 萬元、5,018 萬元，整體保持相對穩(wěn)定。但公司四個季度凈利潤分別為 1,313 萬元、46 萬元、-1,311 萬元、1,415 萬元，存在較大波動。請公司結(jié)合主要產(chǎn)品的收入確認情況、毛利率、主要成本支出等因素說明上述現(xiàn)象的合理性；（4）公司本年度開拓東亞地區(qū)業(yè)務(wù)，產(chǎn)生營業(yè)收入約 2,918 萬元，毛利率 58.26%，高于平均毛利率。請結(jié)合產(chǎn)品類型、訂單履行情況、收入與成本確認、回款情況等作進一步說明。

　　回復(fù)：

　　（一）結(jié)合前 5 大客戶情況補充說明廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)快速增長的原因，后續(xù)業(yè)務(wù)是否具有可持續(xù)性

　　1、廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)快速增長的原因：

　　公司2022年度前5大客戶情況如下：

　　單位：萬元

　　公司前五大客戶營業(yè)收入金額為10,714.57萬元，占當期營業(yè)收入的比重為64.82%，其中四個客戶為廢輪胎裂解生產(chǎn)線，為2021年12月及2022年新獲取的訂單。廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)增長的具體原因如下：

　　（1）產(chǎn)業(yè)政策和市場環(huán)境促進業(yè)務(wù)快速增長

　　根據(jù)《中國再生資源回收行業(yè)發(fā)展報告2022》中的數(shù)據(jù)，截至2022年6月底，全國機動車保有量達4.06億輛，其中汽車3.10億輛，最早一批的汽車也早達到了報廢標準。2022年，我國輪胎外胎產(chǎn)量為8.99億條，同比增長10.8%。近年來，廢舊輪胎量快速攀升，2022年，廢舊輪胎產(chǎn)生量約為3.5億條，產(chǎn)生廢舊輪胎重量可以達到1,228萬噸（從2014年起，我國廢舊輪胎產(chǎn)生量的年均復(fù)合增長率約為5.3%），資源化規(guī)范回收利用廢舊輪胎約為2.2億條，規(guī)范回收利用率約為62%。目前我國已形成舊輪胎翻新、廢輪胎再生橡膠、廢輪胎生產(chǎn)橡膠粉、廢輪胎熱解四個處理業(yè)務(wù)版塊。其中廢輪胎熱解為廢舊輪胎安全、低碳、環(huán)保終極解決方案。

　　隨著國家各級政府對于“碳達峰、碳中和”具體落實方案的執(zhí)行，以及廢輪胎再生利用所得產(chǎn)品的增值稅稅收優(yōu)惠政策的出臺和實施，行業(yè)項目規(guī)范化和規(guī)模化的發(fā)展趨勢，客戶對綠色低碳的日益重視，加快了部分客戶對于廢輪胎裂解項目的投資進程。

　　輪胎產(chǎn)品的生產(chǎn)者，應(yīng)當依法建立生產(chǎn)者責(zé)任延伸體系，開展產(chǎn)品生態(tài)設(shè)計、使用再生原材料、健全廢棄產(chǎn)品回收、規(guī)范安全處置網(wǎng)點，落實生產(chǎn)企業(yè)環(huán)境責(zé)任，提高資源回收利用效率，減少環(huán)境污染。隨著輪胎生產(chǎn)者責(zé)任延伸制度落實和執(zhí)行預(yù)期越來越明確，促進了部分客戶對于廢輪胎裂解項目的投資進程。

　　近幾年，油品、炭黑等能源產(chǎn)品的價格一直處于相對穩(wěn)定的狀態(tài)，對于客戶投資廢輪胎裂解項目的經(jīng)濟收益有了較好的保障，加強了客戶投資廢輪胎裂解項目的信心。

　　同時，海外市場亦是公司重要的潛在增長市場，公司廢輪胎處理設(shè)備已在德國、巴西、愛沙尼亞等歐美國家實現(xiàn)成功運行，以美國、歐盟為代表的海外市場亦存在較大的市場空間。

　　（2）充足的客戶儲備和在手訂單促進業(yè)務(wù)快速增長

　　公司一般通過參加行業(yè)展會、參加行業(yè)會議、示范工程輻射效應(yīng)、網(wǎng)絡(luò)宣傳等方式吸引潛在客戶的關(guān)注，通過詳細的技術(shù)和商務(wù)交流、運行現(xiàn)場參觀等一系列盡職調(diào)查后與客戶簽訂銷售合同。

　　2022年公司確認收入較多的廢輪胎裂解生產(chǎn)線客戶，多是公司銷售團隊在幾年前就與其建立了聯(lián)系，為客戶提供廢輪胎裂解項目落地的前期審批手續(xù)的支持，協(xié)助客戶進行項目設(shè)計等工作，隨著項目審批手續(xù)、土地手續(xù)的落實以及配套工程建設(shè)，并在2021年和2022年簽約、執(zhí)行。

　　公司依據(jù)收入準則相關(guān)規(guī)定判斷相關(guān)履約義務(wù)性質(zhì)屬于“在某一時段內(nèi)履行的履約義務(wù)，本公司在該段時間內(nèi)按照履約進度確認收入。

　　2022年公司加強對項目的推進管理，強化措施落實和過程控制，使得項目結(jié)算及時。從而廢輪胎裂解生產(chǎn)線在手訂單轉(zhuǎn)化為公司收入的金額快速增長。

　　2、廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)具有可持續(xù)性

　　公司作為該領(lǐng)域的先行者，在對裂解技術(shù)進行大量前期研發(fā)工作的基礎(chǔ)上，做了較多的市場和技術(shù)推廣工作，包括推動成立中國輪胎循環(huán)利用協(xié)會橡膠熱裂解分會，作為主要起草單位制定有機廢棄物熱裂解行業(yè)相關(guān)國家標準《廢輪胎、廢橡膠熱裂解技術(shù)規(guī)范》、《廢橡膠廢塑料裂解油化成套生產(chǎn)裝備》、《廢輪胎加工處理》以及行業(yè)標準《廢舊輪胎裂解炭黑》等。在此基礎(chǔ)上，一方面裂解技術(shù)的市場運用得到拓展，另一方面公司亦積累了豐富的行業(yè)資源，進而形成了公司在有機廢棄物裂解設(shè)備行業(yè)優(yōu)勢地位。

　　在公司截至2022年底的7.1億元（含稅）在手訂單中，廢輪胎裂解項目相關(guān)金額為5.18億元，在公司2023年及以后年度里，廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)能夠給公司持續(xù)貢獻收入。同時廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)亦是公司技術(shù)成熟、連續(xù)多年持續(xù)貢獻收入的業(yè)務(wù)。隨著公司多個廢輪胎裂解項目在國內(nèi)不同地區(qū)的落地和投產(chǎn)而產(chǎn)生的銷售示范效應(yīng)，以及國家產(chǎn)業(yè)政策和市場環(huán)境的利好，對于“碳達峰、碳中和”、“無廢城市”、“輪胎生產(chǎn)者責(zé)任延伸制度”的進一步落實，廢輪胎裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)具有可持續(xù)性。

　　（二）結(jié)合公司技術(shù)優(yōu)勢、研發(fā)投入說明污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)后續(xù)的產(chǎn)業(yè)布局；

　　公司2022年污油泥裂解生產(chǎn)線收入構(gòu)成情況：

　　單元：萬元

　　注：南疆項目2022年收入沖減70.28萬元，主要原因為南疆項目部分設(shè)備被其他項目借用沖減成本同時沖減收入。

　　公司2022年污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)收入金額較之前年度有所下降，主要系公司的工業(yè)連續(xù)化裂解生產(chǎn)線在污油泥處理領(lǐng)域的應(yīng)用尚處于起步階段，且具有項目投資金額大、前期客戶數(shù)量少的行業(yè)特點，容易出現(xiàn)階段性經(jīng)營業(yè)績的正常波動。但污油泥處理行業(yè)具有行業(yè)集中度高、廢棄物來源相對集中、市場交易體制規(guī)范、市場需求大的特點，具備了工業(yè)化、規(guī)模化處理的前提基礎(chǔ)。隨著國家對環(huán)保節(jié)能要求的不斷提高，以及以公司為代表的有機廢棄物裂解設(shè)備制造企業(yè)在污油泥處理領(lǐng)域成功應(yīng)用案例的示范效應(yīng)，熱裂解技術(shù)特別是工業(yè)連續(xù)化裂解技術(shù)有望成為污油泥處理的主流方法之一。例如公司與廣東湛江客戶簽訂的污油泥熱解項目合同，正是基于公司裂解設(shè)備在順通環(huán)保對污油泥處理取得的良好效果。公司依托核心技術(shù)和成熟系統(tǒng)一直在規(guī)劃后續(xù)布局，后續(xù)預(yù)計會陸續(xù)有污油泥處理領(lǐng)域的項目簽約、落地。

　　1、公司污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)依然具有競爭優(yōu)勢

　　（1）公司污油泥裂解生產(chǎn)線技術(shù)優(yōu)勢

　　公司深耕有機廢棄物裂解領(lǐng)域多年，是國內(nèi)少數(shù)具備有機廢棄物工業(yè)連續(xù)化裂解設(shè)備實際交付能力的企業(yè)，是國際上少數(shù)幾家技術(shù)成熟、具備實際供貨能力的裂解設(shè)備供應(yīng)商之一，并通過持續(xù)技術(shù)研發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新，不斷優(yōu)化提升產(chǎn)品的性能，提高產(chǎn)品的科技含量，強化技術(shù)壁壘，并積極拓展熱解技術(shù)應(yīng)用領(lǐng)域，確保公司在市場、人才、技術(shù)、品牌等方面的競爭優(yōu)勢。工業(yè)連續(xù)化污油泥裂解生產(chǎn)線作為公司主要產(chǎn)品之一，依然具有技術(shù)優(yōu)勢。

　　（2）公司始終重視污油泥裂解生產(chǎn)線的研發(fā)投入

　　公司始終重視污油泥裂解生產(chǎn)線的研發(fā)投入，利用研發(fā)創(chuàng)新提高公司產(chǎn)品的競爭力。

　　在2022年公司的“流體輸送管路運行工況在線自動監(jiān)測系統(tǒng)的研究”、“變頻電機故障預(yù)測與自動分析報警系統(tǒng)的研究”和“熱解工藝安全儀表控制系統(tǒng)優(yōu)化”等研發(fā)課題順利完成，提升了污油泥裂解生產(chǎn)線的科技含量和市場競爭力，豐富了公司產(chǎn)品的結(jié)構(gòu)，滿足不同層次客戶的需求，有助于污油泥裂解行業(yè)的低碳綠色健康。

　　在2022年公司的 “有機溶劑再生產(chǎn)生的高沸物和釜底殘渣熱解工藝技術(shù)的適用性研究”、“污泥熱解無害化處理及資源化利用技術(shù)的研究”等研發(fā)課題順利完成，進一步拓寬了污油泥裂解生產(chǎn)線可處理的有機固體廢棄物種類，提高了設(shè)備的包容能力。

　　2、公司污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)特點

　　基于公司污油泥裂解生產(chǎn)線對于客戶屬于重資產(chǎn)投資的特點，客戶在滿足其產(chǎn)能規(guī)劃后，通常情況下不會在短期內(nèi)再次新增同類產(chǎn)品訂單。公司污油泥裂解生產(chǎn)線客戶主要是服務(wù)于油田的企業(yè)，其產(chǎn)能需求隨油田計劃和對污油泥處置安全、環(huán)保等要求而具有一定的波動性、周期性。

　　3、公司污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)后續(xù)布局

　　公司在新疆、廣東湛江污油泥熱解項目成功落地后，南通污油泥熱解項目后續(xù)會相繼投產(chǎn)，會進一步增加潛在客戶對公司污油泥熱解技術(shù)裝備的認可，公司會持續(xù)開展污油泥裂解生產(chǎn)線業(yè)務(wù)的產(chǎn)業(yè)布局。公司于2023年一季度已經(jīng)與上海某公司簽署了污油泥熱解生產(chǎn)線貨物銷售合同，實現(xiàn)了公司在長三角地區(qū)的又一布局。公司針對中國其他重點油田區(qū)域，結(jié)合市場情況也在持續(xù)推進污油泥熱解生產(chǎn)線的產(chǎn)業(yè)布局。公司利用區(qū)域項目的示范作用，撬動市場，支持業(yè)務(wù)布局。

　　湖北恩施油基巖屑BOO項目已經(jīng)進入安裝階段，其中BOO項目合作方已經(jīng)取得危廢許可證，并開展相關(guān)業(yè)務(wù)，截止目前第一批處理物料已經(jīng)開始拉運入場。現(xiàn)場基礎(chǔ)工程已經(jīng)完工，具備設(shè)備完全安裝條件，公司按照計劃進入全面設(shè)備安裝階段。

　　此項目投入運營后的示范作用，將有利于公司積極推進中國其他重要油氣田產(chǎn)生的油基巖屑處置業(yè)務(wù)，加強對油基巖屑熱解生產(chǎn)線在重要油氣田的產(chǎn)業(yè)化應(yīng)用。

　　（三）公司四個季度營業(yè)收入分別為 3,940 萬元、3,454萬元、4,179 萬元、5,018 萬元，整體保持相對穩(wěn)定。但公司四個季度凈利潤分別為 1,313 萬元、46 萬元、-1,311 萬元、1,415 萬元，存在較大波動。請公司結(jié)合主要產(chǎn)品的收入確認情況、毛利率、主要成本支出等因素說明上述現(xiàn)象的合理性；

　　公司四個季度凈利潤波動主要受營業(yè)收入、營業(yè)成本、減值損失等科目影響，各季度數(shù)據(jù)如下：

　　單位：萬元

　　注：三季度信用減值損失金額較大主要是由于順通環(huán)保應(yīng)收賬款6,816萬元賬齡由1-2年跨期至2-3年，減值計提比例由20%增加至62%所致。

　　各季度凈利潤波動主要受項目收入、毛利及預(yù)期信用損失的影響，具體原因分析如下：

　　1、主要產(chǎn)品收入成本分析

　　公司的收入主要來源于裂解生產(chǎn)線的銷售，前三季度收入主要來源于國內(nèi)，各類項目毛利率差異不大，前三季度的營業(yè)收入和毛利波動不大，第四季度受新增的韓國廢輪胎項目和韓國廢塑料項目影響，營業(yè)收入和毛利較前期增加。

　　公司三季度獲取的韓國廢塑料項目，合同金額350.00萬美元，四季度履約進度為62.38%；四季度獲取的韓國廢輪胎項目，合同金額1,070.00萬美元，四季度履約進度為18.39%。兩個項目毛利率高于國內(nèi)項目平均毛利率，隨著兩個項目的執(zhí)行，四季度確認的營業(yè)收入增加、毛利增加。項目毛利率的分析詳見本期第（四）問。

　　2、預(yù)期信用損失分析

　　各季度計提的信用減值損失、資產(chǎn)減值情況如下：

　　單位：萬元

　　從上表可以看出各季度應(yīng)收賬款的減值損失波動較大，主要受各項目應(yīng)收賬款的確認、收回時點的影響較大，公司根據(jù)各項目結(jié)算進度確認應(yīng)收賬款，本期收回的應(yīng)收賬款使得計提的壞賬準備減少，未收回的應(yīng)收賬款隨著賬齡的增加，導(dǎo)致計提的壞賬準備增加。

　　各季度根據(jù)信用減值損失模型計提的壞賬準備波動較大。其中：一季度因收到順通環(huán)保背書轉(zhuǎn)讓的票據(jù)5,644.20萬元，造成應(yīng)收賬款壞賬準備減少、應(yīng)收票據(jù)壞賬準備增加；二季度因安徽項目、河南醫(yī)廢項目、榆林廢輪胎項目等項目階段性驗收，造成應(yīng)收賬款壞賬準備增加；三季度順通環(huán)保部分應(yīng)收賬款賬齡由1-2年變更為2-3年，預(yù)期信用損失計提比例由20%變更為62%，造成應(yīng)收賬款壞賬準備大幅增加；四季度因順通環(huán)保、韓國客戶、挪威QUANTAFUEL SKIVE APS等客戶的回款，造成應(yīng)收賬款減少，相應(yīng)計提的壞賬準備減少。

　　綜上，受項目履約進度、收入確認、毛利率的影響公司四季度確認的收入、毛利較高，導(dǎo)致利潤較高，受預(yù)期信用損失的影響公司二、三季度計提的減值損失較高，導(dǎo)致利潤較低，上述波動符合公司經(jīng)營的實際情況，是合理的。

　　（四）公司本年度開拓東亞地區(qū)業(yè)務(wù)，產(chǎn)生營業(yè)收入約2,918萬元，毛利率 58.26%，高于平均毛利率。請結(jié)合產(chǎn)品類型、訂單履行情況、收入與成本確認、回款情況等作進一步說明。

　　公司2022年度開拓東亞地區(qū)業(yè)務(wù)項目情況如下：

　　單位：萬元

　　以前年度同類產(chǎn)品外銷項目情況如下：

　　單位：萬元

　　2022年度公司開拓東亞地區(qū)業(yè)務(wù)，綜合毛利率為58.26%，高于平均毛利率。公司東亞地區(qū)項目由韓國廢塑料項目和韓國廢輪胎項目組成。兩個項目毛利率水平分別為：韓國廢塑料項目毛利率54.64%；韓國廢輪胎項目毛利率62.18%。對比公司前期國外同類產(chǎn)品的毛利率水平分析如下：

　　①韓國廢塑料項目2022年度實現(xiàn)收入1,516.13萬元 ，毛利率54.64%。公司前期國外同類產(chǎn)品項目挪威項目毛利率為73.73%。因挪威項目非完整的裂解生產(chǎn)線，客戶只采購了公司核心部件設(shè)備，故毛利率水平較高。

　　②韓國廢輪胎項目2022年度實現(xiàn)收入1,401.86萬元，毛利率62.18%。公司前期國外同類型產(chǎn)品項目分別為伊拉克項目和土耳其項目。其中伊拉克項目毛利率為58.12%，土耳其項目毛利率為58.28%。韓國廢輪胎項目毛利率高于前期國外同類型產(chǎn)品項目。主要原因為韓國廢輪胎項目收入確認期間美元兌人民幣匯率高于伊拉克及土耳其項目執(zhí)行時的平均匯率。

　　公司國外項目毛利率水平整體高于國內(nèi)同類產(chǎn)品項目毛利率，主要與公司對國外客戶的定價政策、國外項目增值稅退稅政策的影響有關(guān)：

　　①公司針對國外項目在定價方面有別于國內(nèi)項目定價：國外客戶對設(shè)備的自動化程度、節(jié)能防爆、環(huán)保指標等各方面均有更高的要求，且生產(chǎn)線的安裝地為國外，能突破當?shù)丶夹g(shù)壁壘符合準入條件的供應(yīng)商較少，因此公司在保持性價比優(yōu)勢的基礎(chǔ)上發(fā)揮對國外產(chǎn)品的定價優(yōu)勢。

　　②由于公司出口業(yè)務(wù)適用增值稅“免抵退“政策，出口生產(chǎn)線免稅，售價即為不含稅收入。而國內(nèi)項目增值稅稅率目前為13%，需要折算為不含稅金額計算收入。

　　（五）會計師核查程序及核查意見

　　1、會計師核查程序

　　（1）向公司業(yè)務(wù)人員了解本期廢輪胎業(yè)務(wù)快速增長的原因，以及公司的布局和優(yōu)勢；

　　（2）向公司研發(fā)人員了解公司污油泥裂解技術(shù)的優(yōu)勢及本期污油泥生產(chǎn)線相關(guān)的研發(fā)投入，向業(yè)務(wù)人員了解本期污油泥業(yè)務(wù)的后續(xù)布局；

　　（3）了解各季度凈利潤波動的原因，檢查各項目的收入、毛利率是否存在異常；

　　（下轉(zhuǎn)D152版）

來源 ：http://epaper.zqrb.cn/html/2023-04/20/content_934464.htm